日本室町时代中叶，当权的幕府威信锐减。野心勃勃的醍醐景光（中井贵一饰），为了成就霸业，而将尚未出生的儿子百鬼丸献祭给48个魔神，他和妖怪定下约定，取走了包括眼、耳、口、鼻等在内的48个器官。　　一出生就缺少器官部位的百鬼丸，被抛入河中，后来为医生养父（原田芳雄饰）所救，替他制作了义眼、义肢等补足

源平坛浦决战结束后，平家一支逃到深山之中，建立汤田村。从此数百年不曾出山，过着隐居世外的桃源生活。然而，他们的平静生活被接二连三的外来者打破，俗世盛传汤田村埋藏着可供平家东山再起的金银财宝，遂引得贪婪凶残之徒云集于此。不久，平家后裔平清盛（佐藤浩市 饰）携部众前来，赶走寻宝之徒。但平清盛绝非善良之辈